Diversificarea pentru investitorul dezinteresat - permiteți fondurilor să lucreze pentru dvs.

De Laura Tanner

Aflați mai multe despre Laura pe site-ul nostru Adresați-vă unui consultant

Ce se întâmplă dacă a trebuit să construiți un portofoliu din stocuri individuale pentru contul dumneavoastră de 401 (k) sau alte conturi de investiții? Aveți timp și interes să cercetați financiar și perspectivele pentru anumite companii? Așa făcea investiția, înainte ca fondurile mutuale să vină. Ceea ce urmează este un element de bază în evoluția lumii fondurilor mutuale pentru a vă ajuta să înțelegeți lingoul și să faceți alegeri educate atunci când vine vorba de gestionarea banilor (sau de comunicarea cu managerul de investiții). Un post viitor se va concentra pe fondurile tranzacționate pe valute și pe modul în care se compară cu fondurile mutuale.

Strategii pentru diversificare

De obicei, un portofoliu de acțiuni este diversificat în mai mulți factori, printre care:

• Capitalizarea pieței (dimensiunea companiei, calculată prin înmulțirea prețului acțiunilor după numărul de acțiuni rămase în circulație)
• Stil (creștere vs valoare)
• Poziția geografică (S.U.A., piețele internaționale dezvoltate (Europa, etc.), piețele emergente)

Dacă aveți nevoie de convingerea puterii de diversificare, iată câteva exemple:

1. În 2007, stocurile provenind din țările dezvoltate internaționale au revenit cu 11%, în timp ce pe stocurile din S.U.A. sa înregistrat un câștig de 5,5%.
2. În 2009, a avut o rentabilitate de 79% a stocurilor din țările cu piețe emergente și o rentabilitate de 26% a stocurilor din S.U.A.

BTW, știi că o să spun asta, dar întoarcerea trecutului nu indică returnări viitoare și nu fac recomandări specifice. Principalul aspect aici este că, dacă construiți și implementați un plan de investiții diversificat așa cum este descris mai sus, este mai probabil să vă atingeți obiectivele financiare. Fondurile mutuale și fondurile tranzacționate la bursă sunt instrumente care vă ajută în acest proces. Există fonduri care vizează, de exemplu, locații geografice specifice, sectoare economice și limite de piață.

Bazele fondurilor mutuale

Fondurile mutuale sunt vehicule de investiții în care vă strângeți banii cu alți investitori pentru a cumpăra un coș de acțiuni și / sau obligațiuni convenit, așa cum este definit în prospectul fondului. Comisioanele asociate fondurilor mutuale includ comisioane sau sarcini și comisioane de administrare. Cheltuielile anuale variază în funcție de tipul de fond, variind de la 0,1% la peste 1%. Dacă aveți un fond cu o rată a cheltuielilor de 1%, aceasta se traduce printr-o taxă anuală de 10 USD pentru fiecare 1000 USD investit. Este posibil ca acest lucru să nu pară prea mult, dar costurile de investiții pot avea un impact semnificativ asupra randamentelor dvs. în timp.

Comercial:Fondurile mutuale execută ordinele de tranzacționare după închiderea zilnică a pieței bursiere, când se stabilește prețul final al zilelor pentru valorile mobiliare individuale. Ce inseamna pentru tine este ca nu poti cumpara sau vinde cu timpul actiunile fondurilor mutuale pe parcursul zilei de tranzactionare.

Taxe:Atunci când investesc într-un fond mutual, managerii vând acțiuni pentru a umple comenzile și pentru a menține portofoliul în cadrul orientărilor privind investițiile din prospect. Pentru dvs., ca investitor, aceasta înseamnă că sunt generate câștiguri de capital (împreună cu datoria fiscală), asupra cărora nu aveți control.

Tipuri de fonduri mutuale

Fondurile mutuale au provenit din portofolii de acțiuni sau obligațiuni individuale. Fondurile strategice au evoluat de-a lungul timpului pentru a satisface nevoile investitorilor și includ:

• Fonduri echilibrate: un fond mutual care deține o anumită proporție de acțiuni și obligațiuni.
• Țintă (sau ciclul de viață): un fond mutual care ajustează alocarea activelor pe durata de viață a investitorului, prin scăderea ponderii în acțiuni și creșterea ponderea obligațiunilor pe măsură ce se apropie perioada de pensionare. Deci, un fond de date țintă este ca un fond echilibrat dinamic.
• Fonduri de index: John Bogle de Vanguard a fost unul dintre principalii susținători ai fondurilor index, o alternativă ieftină la alte tipuri de fonduri mutuale. Aceste fonduri, care au avut originea în anii '70, au dețineri care imită un anumit indice, cum ar fi S & P 500. Argumentul pentru fondurile indexate este că este dificil pentru investitorii activi (bursieri) să învingă indicele relevant. Fondurile indexului au crescut în popularitate, atât pentru investitorii individuali, cât și pentru cei instituționali. Ele sunt ușor de înțeles și sunt mai reduse decât costurile gestionate în mod activ.

O postare viitoare va vorbi despre fondurile tranzacționate pe bursă și despre modul în care se compară cu fondurile mutuale.

Resurse: Morningstar (analize ale fondurilor mutuale), Investopedia (dicționar de termeni financiari) și "Elementele investiției" de Burton Malkiel și Charles Ellis.