Diversificarea este cheia pentru gestionarea riscului

De Brian McCann

Aflați mai multe despre Brian pe site-ul nostru Întrebați un consilier

Dacă aveți un portofoliu diversificat la nivel global, este posibil să fiți dezamăgit de întoarcerea dvs. pentru anul 2014. În ultimii ani, bursele din S.U.A. au fost cel mai bun joc din oraș. Și în 2014, au fost destul de mult numai joc în oraș.

Luați în considerare aceste cinci clase de active și randamentele pentru unele fonduri populare tranzacționate la bursă în fiecare categorie în 2014:

Clasă (ETF)	Întoarcere
Cap mare din S.U.A. (SPDR S & P 500)	12.4%
U.S. Small Cap (ETF Vanguard Small-Cap)	7.05%
Dezvoltarea internațională (Vanguard FTSE Developed Markets ETF)	–7.6%
Capacitatea internațională dezvoltată de mici dimensiuni (iShares MSCI EAFE Small Cap ETF)	–7.3%
Piețele emergente (Vanguard FTSE Emerging Markets ETF)	0.8%

Uită-te la piețele emergente Vanguard ETF. Ea a avut un fumat 17% performanță, și apoi a pierdut aproape toate înainte de sfârșitul anului. Pe lângă faptul că am amintit de o performanță recentă a lui Super Bowl, aceasta ilustrează imprevizibilitatea unor active volatile, cum ar fi acțiunile.

Dacă portofoliul dvs. a fost construit din aceste blocuri de capitaluri proprii - plus o contribuție de obligațiuni - ați fi putut încheia anul cu o întoarcere în cifre mici scăzute. În comparație cu S & P 500, care a crescut cu aproximativ 12% în 2014, s-ar putea să fi fost dezamăgitor. Am observat că un comentator a spus ceva cu efectul: "Cu cât graficul tău este mai colorat, cu atât mai rău ai făcut".

Este o caracteristică, nu un bug

Noi toți compară performanța noastră cu piața internă - este natura umană. În plus, ați auzit despre performanța pieței din S.U.A. în fiecare zi în știri, deci este greu să o ignorați, chiar dacă doriți.

Dar nu este relevant pentru majoritatea oamenilor. Dacă investiți pe termen lung într-un portofoliu echilibrat, ar trebui să măsurați rentabilitatea pe baza obiectivelor generale, nu a unui indice arbitrar.

În fiecare an, va exista o clasă de active cu cele mai bune performanțe. Nu știm în avans ce va fi. Deținerea unei părți semnificative a tuturor claselor importante de active este o modalitate excelentă de a vă asigura că obțineți partea dvs. din cele mai bune rezultate.

Diversificarea vă ajută să vă gestionați riscul, eliminând volatilitatea clasei de active individuale. Acest lucru înseamnă că uneori este posibil să aveți o performanță mai slabă pe piața internă. Aceasta este o parte din prețul pe care îl plătim pentru a ne proteja de picăturile grave care apar pe piețele globale din când în când.

Vă voi lăsa un gând interesant: dacă performanța ar fi fost inversată - iar piețele bursiere internaționale ar fi depășit în timp ce piețele din S.U.A. au fost negative - credeați că ați reușit să vă diversificați?