Definiția și exemplul băncii

Ce este:

De asemenea, numit rata de reducere federală > este rata dobânzii la care o bancă poate împrumuta din Rezerva FederalăCum funcționează (Exemplu):

Pentru a înțelege rata băncii, este important să înțelegem că băncile obțin venituri din împrumuturi. Atunci când împrumuturile generează profit pentru bănci, ele sunt motivați să împrumute cât mai mult posibil depozitele lor. Aceasta este o problemă atunci când un număr mare de deponenți doresc brusc să-și retragă banii. Pentru a preveni panica care ar apărea în mod natural în această situație, Rezerva Federală menține un sistem bancar rezerve fracționare, care impune băncilor să păstreze un anumit procent din depozitele lor în numerar.

Atunci când o bancă nu este în măsură să îndeplinească cerința rezervelor minime obligatorii, poate împrumuta aceste fonduri de la o altă bancă sau direct din Rezerva Federală. Împrumuturile de la Rezerva Federală implică împrumuturi din "Fereastra Discount" a Fedului. Creditele sunt nesecurizate și sunt pentru perioade foarte scurte (de obicei peste noapte).

O creștere a ratei bancare descurajează băncile de împrumuturi pentru a respecta cerințele rezervelor, ceea ce le determină să acumuleze rezerve (și astfel să împrumute mai puțin bani). O reducere a ratei bancare are efectul opus: încurajează băncile să împrumute pentru a respecta cerințele rezervelor, ceea ce face mai mulți bani disponibili pentru împrumuturi.

De ce este important:

Rezerva Federală stabilește rata băncii și face astfel încât influențează rata la care băncile împrumută de la sine (rata fondurilor federale). Deci, dacă rata băncii este mai mică decât rata fondurilor federale, băncile vor prefera, probabil, să împrumute din Rezerva Federală atunci când au nevoie de împrumuturi. Acest lucru pune presiune asupra creșterii ratei fondurilor federale.

În schimb, dacă rata băncii este mai mare decât rata fondurilor federale, băncile vor împrumuta probabil una de cealaltă decât din Rezerva Federală. Acest lucru pune presiune în sus asupra ratei fondurilor federale. În ambele cazuri, Rezerva Federală poate declanșa o modificare a ratei fondurilor federale prin modificarea ratei de actualizare. Acesta este motivul pentru care rata băncii și rata fondurilor federale sunt în general strâns corelate.

Deoarece creșterea ofertei de fonduri disponibile pentru împrumuturi exercită o presiune descendentă asupra ratelor dobânzilor, modificările ratei bancare pot avea efecte economice pe scară largă. Manipularea ratei fondurilor federale este una dintre cele trei metode primare pe care Federal Reserve le utilizează pentru a controla oferta de bani (celelalte două implică modificarea rezervelor minime obligatorii și cumpărarea sau vânzarea Trezoreriei SUA pe piața deschisă).