În mod intenționat, deținătorii de credite defectuoase

De Craig W. Smalley

Aflați mai multe despre Craig pe site-ul nostru Adresați-vă unui consultant

În planificarea imobiliară, obiectivul este de a elimina cât mai multe active impozabile din averea unui contribuabil, pentru a merge sub excluderea de 5,35 milioane de dolari în 2014. Puteți realiza acest lucru printr-o varietate de mijloace. Un mod ar fi să dai o parte din averea ta moștenitorilor tăi acum, în loc să aștepți până la moarte. Problema cu gifting-ul este că nu poți da decât o persoană pe 14.000 de dolari pe an (28.000 de dolari dacă ești căsătorit și alegeți împărțirea cadourilor). În mod normal, contribuabilii care intră în domeniul impozitului imobiliar nu ar putea niciodată să își dai bunurile înainte de moarte. Există o varietate de alte metode utilizate pentru, de fapt, darul departe de proprietate. Cu toate acestea, problema în gifting dvs. de proprietate poate veni cu proprietarii de afaceri mici, care dețin S-Corporation stoc. De obicei, afacerea de familie este cel mai mare activ al imobilului și trebuie tratată într-o manieră prin care acționarul dă afacerea departe, însă își păstrează controlul asupra activelor până la moarte. O metodă populară de a face acest lucru este cu un Grantor Retained Annuity Trust (GRAT). Cu toate acestea, GRAT-urile au propriile probleme.

Un GRAT este un trust creat de o persoană (beneficiarul), care își păstrează dreptul de a primi plăți anuale fixe pentru un anumit termen de ani. La sfârșitul termenului specificat, proprietatea GRAT este distribuită direct beneficiarilor desemnați sau păstrată în încredere în beneficiul lor. Transferul de bunuri către un GRAT poate implica un cadou pentru restul persoanei (o persoană eligibilă să primească proprietăți în viitor) în scopuri de impozitare în scopuri de cadou. Indiferent dacă există un cadou, acesta se determină prin deducerea valorii actuariale determinate a dobânzii deținute de către împrumutat de la valoarea totală a proprietății transferate către trust. Diferența, dacă există, este un dar pentru ceilalți. Metoda de a determina dacă un cadou este implicat permite GRAT-urile să fie planificate, astfel încât darul pentru restul este mult redus sau complet eliminat. Elementul cadou este eliminat în totalitate dacă darul este "zero-out". Problema este că, dacă mori în mijlocul acestor plăți, valoarea rămasă a GRAT este apoi adăugată la averea ta impozabilă. Pe scurt, nu ați realizat nimic.

Sunt licentiat sa reprezint contribuabilii in fata Serviciului Intern de Venituri. Sunt specialist în taxe. În plus, am o specialitate ca un Certificat Estate Planner ™. Fac aproximativ 20-30 de planuri imobiliare pe an, iar anul trecut am intrat într-o problemă cu un client. Proprietatea sa impozabilă a fost de 8,98 milioane de dolari, iar 6,75 milioane de dolari din subcapitolul S-Corporation. Avea 79 de ani. La inceput m-am gandit, vom face un GRAT de 15 ani si vom scoate S-Corporation din impozitul in acest mod. Cu toate acestea, din cauza vârstei clientului, ar fi fost o strategie riscantă. În schimb, am folosit o strategie numită Trust cu defecțiuni intenționate.

Un "Grantor Trust" este un trust care rulează "afoul" regulilor conținute în IRC § 671-679. În mod tradițional, nerespectarea Regulamentului Grantor Trust a fost privită în mod negativ prin faptul că finanțatorul (trustul sau creatorul) trustului a fost, în scopuri de impozit pe venit, proprietarul activelor trustului și, prin urmare, responsabil pentru toate veniturile (venitul obișnuit și câștigurile de capital) care pot fi atribuite activelor deținute în trust. Această responsabilitate personală a existat dacă venitul și / sau principalul a fost distribuit sau nu.

Chiar dacă beneficiarul este tratat ca proprietar al unui Grantor Trust în scopuri de impozit pe venit, el sau ea nu este în mod necesar tratat ca proprietar în scopul impozitului pe proprietate. Normele privind includerea impozitelor pe proprietate sunt aplicate separat pentru a determina această din urmă determinare.

În unele cazuri, un beneficiar poate fi tratat ca prestator (și prin urmare, proprietar, în scopuri de impozitare a venitului) al unui Grantor Trust, permițând astfel beneficiarului să utilizeze orice beneficii fiscale (sau detrimente) care altfel ar putea fi atribuite contractantului Încredere.

Un "Trust de furnizori defectuos intenționat" ("IDGT") este un termen folosit pentru un trust care este conceput în mod intenționat pentru a invoca Regulile Trustului Grantor.

Un IDGT poate fi creat în unul sau mai multe dintre următoarele moduri:

1. Trustorul sau soțul / soția acestuia își păstrează puterea de a recupera activele de încredere (de exemplu, Trustor își păstrează dreptul de a redobândi proprietatea din încredere în schimbul unei proprietăți de valoare egală);
2. Trustorul sau soțul / soția acestuia pot beneficia sau nu de venituri din încredere (de exemplu, Trustor și / sau un mandatar necondiționat pot stropi venituri în beneficiul soțului Trustorului);
3. Trustorul sau soțul / soția acestuia posedă un interes de reversiune în valoare de peste 5% din valoarea încredințării la crearea sa;
4. Trustorul sau soțul / soția lui controlează cine și când venitul și principalul încredințat urmează să fie distribuite sau posedă anumite atribuții administrative care pot fi în beneficiul Trustorului sau al soțului său (de exemplu, un Administrator necondiționat poate adăuga beneficiari ai venitului din încredere și / sau principal).

Un IDGT este o componentă esențială pentru multe tehnici de planificare a proprietății. De exemplu, planul cel mai de bază include o încredere vie revocabilă (pentru a evita probate și pentru a permite utilizarea integrală a Valorii de Excludere Aplicabilă pentru impozitul pe proprietate), care este un IDGT. Stocurile irevocabile, deținute în beneficiul beneficiarilor, pot fi, de asemenea, IDGT-uri.Întrucât finanțatorul plătește impozitele pe venit suportate de IDGT, activele deținute în IDGT pot să crească neredurate de astfel de impozite. Aceasta, la rândul său, crește valoarea activelor disponibile pentru beneficiarii de încredere. În esență, plata impozitelor de către un prestator este un cadou pentru beneficiarii de încredere care nu sunt supuși impozitului pe transfer.

IDGT-urile sunt, de asemenea, benefice, deoarece încrederea este impozitată ca "încredere acordată". IRC §671 prevede că toate atributele privind impozitul pe venit sunt impozitate în sarcina furnizorului. În calitate de încredere acordată, nu există nici un impozit pe venit acordat furnizorului asupra vânzării de active către IDGT. Venitul obținut din încredere este, de asemenea, impozitat în sarcina furnizorului, ceea ce duce indirect la obținerea unor taxe mai mari pentru beneficiarii de încredere. Transferurile către un astfel de trust sunt considerate a fi "eficiente" în scopuri de impozit pe proprietate, dar "defecte" pentru impozitul pe venit. Dispozițiile stabilite în IRC §671-679 stabilesc dacă un trust este impozitat în scopuri de impozit pe venit ca un trust de încredere. Aceste prevederi privind impozitul pe venit nu coincid cu prevederile privind impozitul pe proprietate și de cadou. Această inconsecvență între dispozițiile privind impozitul pe proprietate și impozitul pe venit creează oportunitățile de planificare.

Activele pot fi transferate către un IDGT prin câteva metode. Primul este prin dar sau prin cadou și prin vânzare parțială. În cazul în care activele transferate sunt de 5,35 milioane de dolari sau mai puțin (10,7 dolari pentru un soț și soție), iar transferatorul dispune de scutirea completă, poate fi făcut un cadou simplu către IDGT. Cu toate acestea, adesea activele sunt date atât ca daruri, cât și vândute către IDGT pentru a mobiliza cantitatea de active care pot fi transferate, pentru a păstra valoarea scutirii sau pentru a păstra veniturile.

Deci, să facem o copie de rezervă pentru o secundă. Impozitul pe proprietate este un impozit pe dreptul tău de a transmite proprietăți de-a lungul morții. Pentru 2014, nu aveți o proprietate impozabilă dacă activele dvs. sunt mai mici de 5,35 milioane de dolari. De asemenea, aveți posibilitatea să distrugeți aceste active în timpul vieții. Aveți o scutire de impozit pe durata vieții de 5,35 milioane de dolari. Puteți să dați 5,35 milioane de dolari în incremente de 14 000 de dolari pe an fără a depune o declarație fiscală pentru cadou. O da. Există un impozit pe cadouri.

Dacă sunteți căsătoriți, aveți ceva numit portabilitate. Ceea ce înseamnă că orice scutire de proprietate pe care nu o folosiți, va trece la soțul / soția dvs. E un fel de îngrijire. Acum, înapoi la IDGT-uri.

Acum nu vreau ca ceva să-ți fie pierdut. Puteți structura acest lucru ca un cadou și vânzare parțială. În acest scenariu, darul acționează ca o plată în avans, ca o plată în avans la o vânzare terță parte. Așadar, îmi place să respect regulile care nu sunt cu adevărat reguli, dar sunt Reguli ale Curții de Impozitare sau alți factori pe care Codul și Regii nu-i dau seama. Deci, valoarea acestui cadou "sămânță" ar trebui să fie de cel puțin 10% din valoarea tuturor bunurilor transferate către trust, inclusiv a activelor transferate atât prin cadou, cât și prin vânzare. Când se face darul, transferatorul va folosi scutirea de cadou pentru a evita plata taxelor cadou. Deci, dacă vă mențineți, ar fi de 5,35 milioane de dolari într-o scutire.

În continuare, cedentul vinde active către IDGT. Acestea sunt, de obicei, lucruri cum ar fi stocul companiei, interesele LLC sau imobiliare, în schimbul unei note de tranșă. Această tehnică folosește IRC § 453. Nota va fi interesată la rata federală aplicabilă (AFR) cerută în IRC § 1274 (d). Această rată este stabilită pentru durata de viață a împrumutului. Rata AFR incredibil de scăzută pentru o notă de nouă ani pentru acest an este de aproximativ 0,92% - 1%. Deoarece IDGT este un împrumut acordat în scopuri de impozitare a veniturilor, vânzarea activului nu ar duce la obținerea unui câștig impozabil furnizorului (pentru scopurile impozitului pe venit, furnizorul este considerat că vinde un activ pentru el sau pentru el). De asemenea, nu există venituri din dobânzi raportate de către furnizor sau deducerea dobânzii la IDGT. Furnizorul este clientul meu.

Acum vreau ca clientul meu să-și păstreze controlul asupra afacerii până la moartea sa, dar într-o S-Corporation puteți avea doar o singură clasă de acțiuni, care este un stoc comun. Toți acționarii de acțiuni comune au aceleași drepturi și nimeni altul decât acționarul majoritar nu poate câștiga orice alt acționar. Ceea ce am făcut a fost separarea stocurilor sale de acțiuni în două categorii, acțiuni cu drept de vot și acțiuni fără drept de vot. Acțiunile de acțiuni sunt încă acțiuni comune, dar acum avem o clasă denumită votare. Clientul meu a deținut toate acțiunile cu drept de vot în această tranzacție.

De exemplu, clientul meu Tom ar putea transfera 7.65 milioane dolari din acțiunile companiei către un IDGT pentru soția lui Julie, copiii și generațiile viitoare și va elimina valoarea și aprecierea din averea sa. Acest lucru se realizează făcând următoarele:

• Dați 765.000 de dolari în stoc ca cadou pentru IDGT.
• Vindem 6,885 milioane de dolari pentru IDGT. Biletul la ordin este anual numai cu dobândă, 0,92%, cu o plată cu balon de nouă ani. Plata anuală a dobânzii ar fi de 633.420 $ (6,885 milioane de dolari în principal ori de 0,92% rata dobânzii AFR).
• Dacă dividendul pe stocul de 6.885 milioane dolari este de 7% în fiecare an, venitul IDGT ar fi de 479.850 dolari.
• După plata dobânzii, soldul venitului IDGT poate fi acumulat și reinvestit de către IDGT, utilizat pentru a plăti principalul sau pentru a fi plătit beneficiarilor IDGT.

Clientul meu a făcut acest lucru:

• A reținut 100% din acțiunile cu drept de vot ale S-Corporation, care a reprezentat 1% din totalul acțiunilor.
• A dat 757.350 $ din stocul fără drept de vot către IDGT.
• A vândut restul de 6.816.150 de dolari în acțiuni fără drept de vot S-Corporation pe o notă de interes numai cu o plată de 15 ani balon la 0.92%, dându-i venituri de 627.086 dolari pe an până la ceea ce ar fi probabil moartea lui. Acest venit este impozabil clientului meu ca dobândă
• Venitul din S-Corporation a fost de 2,5 milioane de dolari pe an. După plata dobânzii, clientul meu avea opțiunea de a primi un principiu suplimentar pe notă sau de a distribui profitul. Pentru că nu a participat în mod semnificativ la activitatea S-Corporation, venitul pentru el a fost considerat pasiv și nu era obligat să-și plătească salariul.

Ceea ce sa realizat a fost acest lucru, el a vândut, de fapt, S-Corporation sale beneficiarilor IDGT, care erau cei patru copii ai săi. Venitul din operațiuni a fost folosit pentru a plăti dobânda către client, astfel încât nu a existat nici o presiune suplimentară asupra finanțelor companiei sau dificultăți nejustificate asupra copiilor care au moștenit afacerea. Clientul meu a folosit venitul din interesul de a trăi și compania i-a plătit o distribuție redusă. El a scos afacerea de la bunurile sale impozabile, iar drepturile sale la bilet la ordin sunt deținute de Revocabilul său Trust de Viață și au trecut la soția sa la moarte. Folosind portabilitatea impozitului pe proprietate, nici soțul, nici soția nu vor datora nici o taxă pe proprietate asupra trecerii S-Corporation.

Clientul a fost extatic și el va fi un client pe viață.

Cu planificarea fiscală există întotdeauna unele trucuri mici pe care le puteți face. Acesta este doar unul dintre ele.