Definirea și exemplul riscului de piață

Ce este:

Riscul de piață este fluctuația randamentelor cauzate de factorii macroeconomici care afectează toate activele riscante.

Cum funcționează (Exemplu):

Riscul de piață este denumit și risc riscat sau risc nediversificabil.

Riscul de piață este format din "necunoscute necunoscute" care apar ca urmare a viata de zi cu zi. Este inevitabilă în toate investițiile riscante. Acesta poate fi, de asemenea, considerat drept costul oportunității de a pune banii în pericol. De exemplu, opțiunea A este o investiție de 100 de dolari într-un certificat de depozit fără risc, FDIC. Opțiunea B este o investiție de 100 USD în SPY, ETF care înregistrează indexul S & P 500. Dacă rentabilitatea așteptată a opțiunii A este de 1% și randamentul așteptat al opțiunii B este de 10%, investitorii solicită 9% pentru a-și muta banii dintr-o investiție fără riscuri într-o investiție riscantă în capitaluri proprii.

Fiecare investitor se confruntă cu riscul de piață, pe măsură ce piața valorilor mobiliare urmărește indicatorii economici, recesiunea și ciclul normal de afaceri.

Strategia cea mai de bază pentru minimizarea riscului de piață este diversificarea. Un portofoliu bine diversificat constă în valori mobiliare din diverse industrii, clase de active și țări cu grade diferite de risc. Riscurile specifice se vor compensa, însă un anumit risc de piață va rămâne întotdeauna.

Din cauza eficienței pieței, nu veți fi compensați pentru riscurile suplimentare care apar din cauza lipsei diversificării portofoliului. Acest lucru este extrem de important pentru cei care pot avea o participație mare de un stoc ca parte a unui plan de stimulare sponsorizat de angajator. Riscul specific vă expune la evenimentele adverse la nivel de companie sau industrie, în plus față de evenimentele adverse la nivel global, economic