Cea de-a doua majorare a ratei dobânzii din 2017: ce înseamnă pentru rate ipotecare

Înainte de cea de-a treia majorare a ratei pe termen scurt în doar șase luni, creditele ipotecare cu rată fixă ​​au scăzut cu puțin peste 2017 minus. Experții au estimat o creștere treptată a ratelor dobânzilor la împrumuturile pentru luni de luni, însă ratele au scăzut cu mult timp în urmă de la ultima majorare a ratei Fed din martie.

De ce se întâmplă asta?

"Chiar dacă economia Statelor Unite pare a fi destul de puternică acum, în special pe piața muncii, restul lumii este în urmă", spune Mike Fratantoni, economist-șef al Asociației Bankers Mortgage. "Astfel, băncile centrale din altă parte își stimulează în continuare încă agresiv economiile și își mențin ratele scăzute, ceea ce acționează ca un pic de ancoră pentru ratele pe termen lung".

" MAI MULT: Calculați plata dvs. ipotecară lunară

Cu această cerere externă pentru active sigure, MBA se așteaptă ca ratele ipotecare din SUA "să fie reținute de ratele mai mici în străinătate în următorii câțiva ani".

În cazul în care ratele ipotecare se vor încheia în 2017

Cei trei economiști pe care i-am intervievat spun că se așteaptă ca Fed să crească ratele cu încă un trimestru înainte de sfârșitul anului. Acest lucru va face ca un procentaj maxim să crească într-un an.

"Această mișcare a Fedului pentru creșterea ratelor pe termen scurt a fost de așteptat și ne așteptăm să vedem o nouă majorare înainte de sfârșitul anului", spune Sean Becketti, economist-șef al Freddie Mac. El a menționat că ratele ipotecare fixe pe o perioadă de 30 de ani sunt încă aproape de un nivel scăzut de șapte luni ", ceea ce este o veste foarte bună pentru acei potențiali cumpărători de case de pe piață și chiar și cei care încearcă să refinanțeze".

Cu toate acestea, Freddie Mac se așteaptă ca ratele ipotecare să "înceapă să crească lent, pe măsură ce progresează anul și totuși să rămână în jur de 4%", adaugă Becketti.

Frank Nothaft, economist-sef la CoreLogic, spune: "Rata fixă ​​a ratelor ipotecare este probabil să scadă treptat mai mult în următoarele șase până la 12 luni. Ratele sunt susceptibile de a crește la 4,25% până la 4,50% până la sfârșitul anului 2017."

De asemenea, Fratantoni se așteaptă ca ratele de 30 de ani să fie aproape de 4,5% până la sfârșitul anului - și de peste 5% până la sfârșitul anului 2018.

"Credem că [Fedul va] urca din nou în septembrie și probabil probabil de trei sau patru ori în fiecare dintre următorii câțiva ani", spune Fratantoni.

Fed nu numai că sporește dobânzile

Fed planifică o altă acțiune care ar putea afecta ratele ipotecare: vânzarea portofoliului său de titluri garantate cu ipotecă.

În timpul crizei financiare, Fed a redus ratele pe termen scurt la zero. În efortul de a stimula în continuare economia prin scăderea ratelor dobânzilor pe termen lung, cum ar fi ratele ipotecare, a început să cumpere titluri garantate cu ipotecă. Cererea mai mare ridică prețurile obligațiunilor, ceea ce duce la randamente mai mici.

Fed deține în prezent mai mult de 1,7 trilioane de dolari în titluri garantate cu ipotecă, aproximativ o treime din totalul celor restante. Acum, banca centrală încearcă să se întoarcă la un "mediu de operare mai normal", spune Fratantoni, cu un portofoliu mai mic - și care deține numai în US Treasurys.

"Nu vor ajunge acolo dintr-o dată", spune el. "Se așteaptă ca … [Fed] să înceapă să stabilească un program pentru modul în care vor trata bilanțul în timp. Acesta va fi un alt factor care va face presiuni ascendente asupra ratelor ipotecare."

O "dublă" pentru cumpărători acasă

De fiecare dată când ratele se strecoară cu jumătate de punct procentual, experții declară că va fi moartea refinanțării. Niciodată nu este.

Sigur, ponderea creditelor ipotecare de refinanțare a scăzut semnificativ în ultimul an. În anul 2016, Refis a reprezentat 48% din totalul împrumuturilor și se așteaptă ca aceasta să scadă până la sfârșitul anului 2017 între 21% și 31%, potrivit Institutului Urban. Dar proprietarii de case au în continuare oportunități ample de refinanțare a împrumuturilor.

Cu toate acestea, chiar și creșterea treptată a ratelor dobânzilor afectează industria locuințelor. Nothaft declară că "dubla whammy" a ratelor crescânde ale ipotecilor și a prețurilor mai mari ale locuințelor împiedică potențialii cumpărători de case.

"De exemplu, cu rate de împrumut cu rată fixă ​​de până la 0,5 [punct procentual] din vara trecută, iar prețurile locuințelor în indicele național de cel puțin 5%, plata lunară a principalului și a dobânzii este cu mai mult de 10%, adăugând provocări la prețuri accesibile pentru cumpărătorii pentru prima dată ", spune Nothaft.

Mai mult de la Investmentmatome Calculați-vă plata ipotecii Comparați ratele ipotecare Cât de mult îți poți permite acasă?

Hal Bundrick este scriitor de personal la Investmentmatome, un site de finanțe personale. Email: [email protected]. Twitter: @halmbundrick.