Definirea și exemplul sectorului scutite de taxe

Ce este:

În sectorul de investiții, a instrumentelor financiare care plătesc dobânzi scutite de taxe. Cu toate acestea, se referă și la organizațiile nonprofit care sunt scutite de taxe. Cum funcționează (Exemplu): Să presupunem că John Doe dorește să-și reducă factura fiscală investind în instrumente scutite de taxe. În loc să achiziționeze titluri individuale scutite de taxe, el ar putea investi într-un fond mutual sau ETF care investește într-o varietate de instrumente în sectorul scutit de taxe. Acest lucru permite lui John să-și diversifice investițiile, dar să mențină un portofoliu fără taxe.

Cadouri caritabile organizațiilor non-profit sunt adesea deductibile din punct de vedere fiscal, iar organizațiile care primesc acele cadouri de obicei nu trebuie să plătească impozite pe acele cadouri statutul scutirii de taxe)

De ce este important:

Deși investitorii care fac obiectul unei taxe minime alternative pot fi obligați să plătească impozite pe instrumente în sectorul scutit de taxe, dobânzile scutite de impozit înseamnă că mulți investitori în - parchetele de taxă beneficiază în special de investițiile în acest sector.

Ca și în cazul majorității investițiilor, investitorii din sectorul scutit de taxe sunt supuși riscului de credit, a dobânzii, a apelului și a riscului de piață. Cu toate acestea, multe instrumente din sectorul scutit de taxe, în special obligațiunile municipale, sunt, în general, mai puțin riscante decât alte instrumente, deoarece emitenții lor sunt adesea mai stabili din punct de vedere financiar. Acesta este în primul rând motivul pentru care, combinat cu avantajele fiscale, sectorul scutit de taxe tinde să aibă o rată de rentabilitate mai mică decât sectorul impozabil.

Împrumutații din sectorul scutit de taxe au adesea rate de împrumut care pot să fie mai atractivă decât ceea ce este disponibil prin alte mijloace. Aceasta, la rândul său, încurajează guvernele locale și alte entități scutite de taxe să realizeze noi proiecte.