Definirea și exemplul strategiei de captare a dividendelor

Ce este:

Strategia de captură a dividendelor stocul înainte de a ieși din dividende, capturarea dividendului și apoi vânzarea acțiunii și cumpărarea unui alt stoc care urmează să fie ex dividend. Cum funcționează (Exemplu):

De exemplu, să presupunem că ați achiziționat 100 acțiuni ale Companiei XYZ înainte de a declara următorul dividend. Atunci când societatea XYZ declară în cele din urmă dividendul, investitorii se aruncă în stoc. Aceasta determină prețul până la data ex-dividend. Data ex-dividend este de obicei cu două zile lucrătoare înainte de data înregistrării, data la care compania finalizează lista acționarilor care se califică drept "deținători de înregistrare" și va primi dividendul următor. Astfel, data ex-dividend este un termen limită pentru achiziționarea acțiunilor și este încă în măsură să primească dividendul următor.

Odată ce acțiunea "merge fără dividende", prețul scade pentru a reflecta valoarea plății dividendelor. După data ex-dividend, cumpărătorii de acțiuni sau de fond nu vor mai primi plata viitoare a dividendelor. Un stoc poate sau nu poate sări înapoi la câteva zile după ce acesta a ieșit din dividende. Acest lucru este important de înțeles deoarece trebuie să dețineți acțiunile timp de cel puțin 61 de zile dacă doriți ca dividendul să fie impozitat la cea mai mică rată a dividendului de 15%.

După cum puteți vedea în graficul nostru, prețul acțiunilor Fondului Chile a urcat după un dividend a fost anunțat și apoi a scăzut drastic odată ce fondul a fost ex-dividend.

De ce este important:

Folosind o strategie de captare a dividendelor, investitorii pot capta 50% aceleași dolari de investiții. Să presupunem că un investitor achiziționează un stoc care plătește dividende trimestriale (cele mai multe companii plătesc trimestrial). În acest caz, investitorul ar primi patru plăți de dividende pe tot parcursul anului. Cu toate acestea, dacă același investitor folosește o strategie de capturare a dividendelor, atunci el sau ea nu ar deține acțiunile pentru un an întreg. În schimb, investitorul ar achiziționa stocul chiar înainte de data ex-dividend și ar fi vândut-o cu 61 de zile mai târziu. După vânzare, el se va întoarce apoi și va arunca banii înapoi în altă companie care urmează să plătească o plată considerabilă pentru dividende.

Dacă îți asumi o perioadă de deținere de 61 de zile pentru fiecare dividend capturat, acest investitor ar fi capabil să plătească șase dividende în cursul anului (365 zile / 61 = 6) în loc de cele patru (trimestriale) tradiționale - care este cu 50% mai multe dividende de la aceleași dolari de investiție. Chiar și mai bine, concentrându-și propriile dolari exclusiv asupra companiilor care oferă cele mai mari plăți de dividende în orice perioadă dată, investitorul care folosește strategia de capturare a dividendelor ar putea ieși mai departe.

Mulți investitori și fonduri mutuale produc venituri atractive cu această strategie, dar implică costuri de tranzacționare mai ridicate și riscul ca prețul acțiunilor să nu se redreseze după ce stocul se ex-dividend.

Amintiți-vă, de asemenea, că, de obicei, companiile nu sunt obligate să plătească dividende. În perioadele grele, companiile care plătesc dividende pot să le înceteze sau să le reducă. Într-o perioadă mai îndelungată, companiile înființate au mai multe șanse să dețină resursele pentru a plăti dividende, dar companiile tinere care au nevoie de toate banii pe care îi pot obține pentru a-și dezvolta afacerile nu plătesc deloc dividende.