Cum ar trebui să alegeți un fond mutual? Nu asa
CUM SA INVESTESTI EFICIENT: Efectul Taxelor si al Comisioanelor
Cuprins:
- Urmărind fonduri cu performanțe ridicate
- În urma unei sugestii din partea familiei sau a prietenilor
- Alegerea fondurilor cu cele mai mari ratinguri de stele
- Gândurile de gândire sunt prea plictisitoare
- Ignorarea taxelor
- Ce urmeaza?
- Găsi cei mai buni brokeri pentru fondurile mutuale
- Învăța cum să investească în fonduri mutuale
- ști cum să cumpere acțiuni
Felicitări, ați decis să investiți într-un fond mutual. Acum vine partea grea - care dintre ele?
Mai mult de 8000 de fonduri mutuale sunt oferite, potrivit Institutului de Investiții, un grup industrial, care variază de la "fonduri de capital interne sau internaționale (gestionate sau indexate în mod activ), la fonduri de obligațiuni interne sau internaționale, la fonduri alternative, fonduri de piață, fonduri diversificate, cum ar fi fonduri echilibrate sau hibride, inclusiv fonduri pentru date specifice."
Hopa. Confruntată cu numărul de opțiuni, prima solicitare a mai multor investitori pentru fonduri pentru prima dată este "Spuneți-mi care este cea mai bună", spune Laura Scharr-Bykowsky, planificator financiar și director la Ascend Financial Planning din Columbia, Carolina de Sud.
Cumpărarea într-un fond mutual fără a înțelege cum se încadrează în viitorul financiar total este o greșeală comună. "Nu este cel mai bun fond, dar care este cel mai bun fond pentru toleranța la risc, obiectivele și planul de pensionare", spune Scharr-Bykowsky.
Iată câteva alte greșeli pe care investitorii le fac atunci când decid cum să aleagă un fond mutual:
Urmărind fonduri cu performanțe ridicate
Un client poate vedea că un fond de piețe emergente a avut profituri de 25% anul trecut și se gândește: "Piețele emergente par a fi calea de urmat", spune Scharr-Bykowsky, doar pentru a descoperi o regulă fermă de a investi într-un mod greu: vine jos.
"Avem tendința de a fi foarte mișcați când vine vorba de piețe și de a încerca să comercializăm timpul - să sarăm și să sară din fonduri diferite", spune ea. Chasing performance-ul are de multe ori efectul opus: cumpărarea unui fond atunci când randamentele sunt ridicate și vânzarea atunci când întoarce sag. Chase-ul poate fi un joc costisitor de lovitură de mizerie, izbitoare la fel de cald ca performanțele se răcește.
Materialele de marketing ale fondurilor mutuale poartă nota obligatorie că "performanța trecută nu indică rezultate viitoare", dar aceasta este mai mult decât legalese necesare guvernelor. Este un fapt important, spune James Kinney, director la Financial Pathway Advisors din Bridgewater, New Jersey.
Studiul după studiu arată că istoricul recente al unui fond este o modalitate săracă de a evalua viitoarele returnări, spune el, "dar ceea ce văd adesea sunt oamenii care se uită la performanțele anterioare și nimic altceva".
»Investiți în fondurile mutuale în mod corect: Acoperim ceea ce trebuie să știți
În urma unei sugestii din partea familiei sau a prietenilor
Corect, deci dacă nu poți să te bazezi pe performanța unui fond pentru a-ți alege, la cine poți avea încredere? Mulți investitori noi se sprijină pe cei mai apropiați de ei.
"Am auzit lucruri de genul:" Amicul meu care stă lângă mine a spus că a făcut bine. "Sau" Tata mi-a spus despre un fond de avangardă pe care ar trebui să-l cumpăr ", spune Scharr-Bykowsky.
Chiar și în era digitală, cuvântul de gură are o greutate mare, mai ales atunci când vine vorba de probleme financiare mari. Dar dacă prietenul, colegul sau membrul familiei nu se află pe aceeași bază financiară ca și dvs., există un risc ridicat ca fondul pe care l-ați ales să îl înregistrați este un rău, spun experții.
Alegerea fondurilor cu cele mai mari ratinguri de stele
Morningstar, o firmă de investiții în investiții, publică o listă influentă de fonduri mutuale clasificate de la una la cinci stele. Deci, trebuie doar să alegeți fondul a cărui clasament este cel mai înalt, nu?
Ratingurile cu stele sunt o modalitate bună de a începe cercetarea fondului potrivit, dar sunt puternic influențate de performanța recentă
"Trebuie să fii cu adevărat atent la acestea", avertizează Kinney. În timp ce evaluările cu stele sunt o modalitate bună de a începe cercetarea fondului potrivit, "ele sunt încă puternic influențate de performanța recentă", spune el. Morningstar însăși observă că sistemul său stea "este destinat utilizării ca prim pas în procesul de evaluare a fondului. Numai un rating ridicat nu este o bază suficientă pentru deciziile de investiții."
Fondurile cu o clasare mai mică decât cea stelară "ar putea fi fonduri foarte bune care au avut performanțe slabe din motive complet valabile", adaugă Kinney și încă ar putea avea o valoare pe termen lung pentru mixul de portofoliu. "Ele pot fi fonduri bune care au o strategie care ar putea fi în favoarea azi, dar aceste lucruri sunt foarte ciclice în natură".
Gândurile de gândire sunt prea plictisitoare
Noii investitori ajung în fonduri mutuale pentru creșterea pe termen lung, motiv pentru care fondurile mutuale de capital sunt unul dintre cele mai populare tipuri de fonduri mutuale. Fondurile de capital urmaresc cresterea actiunilor unui numar mare de companii pe indice, industrie sau tara.
"Văd o mulțime de investitori mai tineri care doresc să investească în primul rând în tehnologie, pentru că sunt reci și sexy și cred că este obligat să se ridice", spune Scharr-Bykowsky. Dar investitorii la sfârșitul anilor 1990 au crezut același lucru înainte de spargerea bubble-ului dot-com.
Mai puțin riscante sunt fondurile de obligațiuni, al căror activ suport este datoria guvernamentală sau a companiei. Investitorul împrumută bani pentru o anumită perioadă de timp, cu promisiunea de a rambursa investiția inițială plus dobânda. În timp ce acțiunile oferă un potențial mai mare de creștere pe termen lung, obligațiunile pot echilibra riscul din portofoliul dvs. prin oferirea unui flux constant de venituri.
"Obligațiunile sunt plictisitoare, dar sunt mari amortizoare", spune Scharr-Bykowsky. "O mulțime de oameni au dorit să aibă mai multe obligațiuni în portofoliul lor în 2008", când piețele s-au prăbușit în timpul Marii Recesiuni.
Ignorarea taxelor
O altă greșeală comună este alegerea unui fond mutual fără a înțelege impactul pe termen lung al comisioanelor - cunoscut și ca rata de cheltuieli - la randamentele totale. Taxele variază în funcție de alegerea unui fond pasiv - unul care încearcă să reflecte creșterea unui indice, cum ar fi, de exemplu, indicele Standard & Poor's 500 al companiilor mari - sau un fond gestionat în mod activ, care urmărește performanțele pe piață și este mai scumpe.
Taxele ca procent din investițiile totale pot părea scăzute în comparație cu ratele de dobândă de două cifre pe care le vedeți într-o declarație a cardului de credit, dar "taxele pot chiar să vă erodeze profitul total în timp", spune Scharr-Bykowsky.
Spui că ai 100.000 de dolari într-un fond, iar fondul a dat 7% din profitul anual. După 30 de ani, vei fi foarte fericit. Dar raportul de cheltuieli al fondului ar afecta cât de fericit ai fi.
| Raportul de cheltuieli | 0.25% | 0.5% | 1% |
| Costul total al cheltuielilor | $51,857 | $99,788 | $186,786 |
| Valoarea portofoliului după 30 de ani | $709,368 | $661,437 | $574,349 |
Fondurile pasive percep comisioane mai mici și tind să aibă rezultate mai bune, făcându-le cea mai bună alegere pentru mulți investitori. Dacă sunteți interesat de un fond gestionat activ, Kinney recomandă căutarea fondurilor care au cele mai mici comisioane și cel mai mare buy-in de la managerul fondului. "Este important să aibă pielea în joc", spune el.
