Definiția și exemplul datoriei

Datoria totală a societății este împărțită la totalul activelor. Formula pentru rata datoriei

este: Rata datoriei = Totalul datoriilor / totalul activelor De exemplu, dacă societatea XYZ a avut 10 milioane a datoriilor din bilanț și a activelor de 15 milioane de dolari, atunci rata datoriei societății XYZ este:

Rata datoriei = 10.000.000 $ / 15.000.000 $ = 0.67 sau 67%

Aceasta înseamnă că pentru fiecare dolar al activelor societății XYZ $ 0.67 de datorii. O rată mai mare de 1,0 indică faptul că societatea are mai mult datorii decât activele.

De ce este important:

Raportul datoriei cuantifică modul în care este îndreptățită o companie și gradul de îndatorare al unei societăți este adesea o măsură de risc. Atunci când rata datoriei este mare, compania are o mulțime de datorii față de activele sale. Aceasta implică o povară mai mare în sensul că plățile principale și a dobânzilor iau o cantitate semnificativă din fluxurile de numerar ale societății, iar un sughiț al performanței financiare sau o creștere a ratelor dobânzilor ar putea duce la neplată.

Atunci când rata datoriei este plățile mici, principale și de dobândă nu comandă o astfel de mare parte din fluxurile de numerar ale companiei, iar societatea nu este la fel de sensibilă la schimbările în afaceri sau la ratele dobânzilor din această perspectivă. Cu toate acestea, un nivel scăzut al datoriei poate, de asemenea, să indice faptul că societatea are posibilitatea de a utiliza pârghie ca mijloc de a crește în mod responsabil afacerea de care nu profită.