De ce Millennials salva mai mult pentru copii Colegiul decât părinții mai în vârstă

Un nou studiu al furnizorului de împrumuturi pentru studenți, Sallie Mae, a constatat că adulții tineri sub 35 ani, așa-numita generație milenară, raportează că economisesc mai mult pentru educația copiilor lor decât părinții mai în vârstă din generația X și generația baby boomer.

Odată cu creșterea generală a școlarizării colegiilor, plata pentru colegiu este o investiție majoră pentru multe familii, iar suma economisită va avea un impact major asupra situațiilor financiare globale ale părinților și studenților.

L-am întrebat pe Mark Struthers, consilier financiar la Chanhassen, Minnesota, și membru al rețelei "Întrebați o rețea de consultanți", care sunt tendințele economice recente care afectează ratele de economii ale colegilor în rândul acestor grupuri demografice.

De ce părinții mai tineri salvează mai mult?

Mileniile au suferit și mențin o creștere relativă mai mare a costurilor educației decât cele două generații anterioare. Ca rezultat, ei suferă mai mult sub ponderea datoriei de împrumut pentru studenți. Clienții mei mileniali adesea nu doresc ca copiii lor să sufere sub povara datoriilor elevilor așa cum au făcut-o. Milenienii au și mai puțină încredere în sistem. De multe ori nu cred că ajutorul financiar educațional sau securitatea socială va fi acolo pentru ei sau pentru copiii lor.

Două lucruri pozitive care se petrec pentru milenii sunt că aveau puține resurse de pierdut în recesiunea din 2009 și că au ieșit din ea cu o suspiciune sănătoasă a instituțiilor tradiționale.

Ce impact ar putea avea acest lucru asupra finanțelor Gen-X, inclusiv asupra economiilor la pensie?

Când vine vorba de planificarea pensiilor, părinții Gen X sunt victime ale ghinionului. Ei au îndurat:

• Venituri salariale: Pentru cea mai mare parte a vieții lor profesionale, în ultimii 15-20 de ani, salariile au fost plate.
• Moment slabă pe piața imobiliară: Multe case au cumpărat chiar înainte de balonul din 2009, când prețurile au fost umflate.
• Costurile învățământului superior: Chiar dacă nivelul de educație este la un nivel inferior, copiii părinților genului X vor suferi în continuare multe asemănări cu milenii.

Aceasta înseamnă că sarcina datoriei educaționale asupra copiilor părinților Gen X va crește, că standardul de viață al părinților Gen X va scădea sau că pensia părinților Gen X va fi amânată.

Din acest motiv, îi încurajez pe majoritatea clienților Gen X să aibă în vedere să lucreze confortabil în pensionare, mai degrabă decât să muncească un loc de muncă pe care îl urăsc cu o dată fixă ​​pentru pensionare. Lucrul confortabil la pensionare poate însemna munca la jumătate de normă, consultarea sau inițierea propriei afaceri. Dacă vă place ceea ce faceți, lucrul în anii 60 sau 70 poate fi pozitiv, nu negativ. Anii 40 și 50 dvs. pot fi un moment bun pentru a obține educația de care aveți nevoie sau pentru a începe o "agitație laterală" în pregătirea pentru această schimbare.

Capitalul uman este cel mai valoros activ pe care îl deții. Abilitățile dvs. de muncă, educația și experiența dvs. pot oferi mai multă siguranță financiară decât orice alt activ. Spre deosebire de deținerea unei părți din acțiunile unei companii, aveți control asupra randamentului și a rezultatului.

Care sunt pașii simpli pentru părinții mai în vârstă care nu au început să salveze?

Este adevărat că cu cât începeți mai devreme, cu atât mai repede puteți profita la maximum de ceea ce aveți. Dacă aveți luxul de a începe devreme, interesul compus poate fi un lucru magic.

Chiar dacă începeți târziu, există lucruri pe care le puteți face. De exemplu, dacă statul dvs. oferă un credit de 529 de impozite, profitați de acesta. Sunt bani gratis.

Dacă sunteți cu adevărat legați, încercați să vă implicați prietenii și familia. Spuneți povestea copilului dvs. pe social media. Crearea unei pagini de publicitate. Resursele colectate ale familiilor și prietenilor vă pot ajuta să compensați timpul pierdut.

Cum ar trebui părinții să echilibreze economiile lor de pensii cu plata pentru colegiu?

Pensia ta ar trebui să vină mai întâi, iar colegiul copiilor tăi să fie al doilea. O zicală comună este: "Puteți oricând să împrumutați pentru educație; nu puteți să vă retrageți. "Datoria studenților ar trebui să fie o ultimă soluție, dar cuvintele sunt corecte. Nimeni nu oferă burse, burse sau împrumuturi garantate federal cu programe de rambursare bazate pe venit pentru a vă sprijini atunci când părăsiți forța de muncă.

În plus, tehnologia ne-a binecuvântat din ce în ce mai mult cu opțiuni mai ieftine pentru educație și împrumuturi pentru studenți. De exemplu, companiile online de refinanțare a împrumuturilor pentru studenți au apărut în ultimii ani. Noile modele cu costuri reduse și noul mod de a privi riscul împrumutatului au făcut împrumuturile mai puțin costisitoare și mai transparente. Internetul continuă să democratizeze multe servicii financiare, iar vechii mari instituții de administrație financiară instituționale pierd o putere de stabilire a prețurilor. Tendința spre împrumuturi cu costuri reduse va continua cel mai probabil, afectând nu numai refinanțarea împrumutului student, ci și originea creditelor private.

De asemenea, majoritatea conturilor de pensionare nu sunt socotite ca active pentru ajutor financiar, deci orice ați salvat nu va afecta cât de mult ajutor copilul dumneavoastră se califică.

Orice alte sfaturi despre salvarea pentru colegiu?

Fiți deschisi la opțiunile de educație non-tradiționale cu costuri mai mici. Studentul dvs. poate fi capabil să ia cursuri de colegiu în timpul liceului, la un colegiu comunitar sau online. Nu este experiența colegilor tradiționali, dar ce preț sunteți dispus să plătiți pentru această experiență?

Mark Struthers, CFA, CFP, este un planificator care plătește numai comisionul cu Sona Financial din Chanhassen, Minnesota.