Returnările fondului dvs. mutuale nu sunt la fel de bune ca publicitatea - Iată de ce |

pe care le obții investițiile dvs. nu este același lucru cu ceea ce face piața - sau chiar ceea ce fondul vostru mutual spune că sa întors?

Ei bine, probabil că nu vă imaginați lucrurile. "Singurul care se confruntă cu această variație - se întâmplă practic cu toții!"

Doar a doua zi mi-am revizuit investițiile și am găsit un fond mutual cu un profit de 12,86% pentru anul precedent, iar fondul mutual a raportat revenirea a fost de 13,38%.

Sunt supărat? Nu!

Trebuie să sunăm în autoritățile de reglementare? Nu este nevoie de asta.

Varianța este ușor de explicat și este o parte naturală a investirii în mod regulat.

De ce se întâmplă acest lucru și ce trebuie să faceți cu aceste informații?

Permiteți-mi să explic …

De ce Returnările dvs. de investiții sunt diferite

Atunci când un fond mutual raportează performanța sa pentru anul, acesta începe cu o sumă forfetară în ziua 1, factoring în distribuții și orice schimbări de preț pentru a obține randamentul pentru anul. formula:

[Pret nou - Pret de cumparare + dividende] / pret vechi] X 100

Iata cum ar putea functiona:

Ei plătesc un dividend de 1 USD pe parcursul anului

• La 31 decembrie, noul preț este de 12 $
• Rentabilitatea lor totală pentru acel an este de 30% - [($ 12 - $ 10 + 1) / $ 10] X 100.
• Dar asta nu este cu adevărat cum merg lucrurile în lumea reală. Majoritatea oamenilor nu cumpără o investiție în prima zi a anului și o lasă singură pe tot parcursul anului. În schimb, puteți să adăugați bani la fiecare câteva săptămâni printr-o sumă de 401 (k) - sau puteți pierde o plată a dividendelor deoarece ați investit prea târziu în acest an. Acestea sunt doar câteva dintre motivele pentru care revenirea dvs. va fi diferită de cea a fondului mutual
• Iată un exemplu mai realist:

Ați investit în fond pe 21 ianuarie la prețul de cumpărare de $ 11.

Ați pierdut data ex dividend (data la care a trebuit să dețineți acțiunile pentru a vă încasa dividendele), astfel încât să nu obțineți dividende.

• Prețul de la sfârșitul anului era încă de 12 dolari pe acțiune.
• Rentabilitatea dvs. totală este de 9% - [($ 12 - $ 11 + $ 0) / $ 11 X 100.
• Iată principalele motive pentru care returnarea dvs. va fi diferită de performanța raportată de fondul dvs.
• investiție:

Poate v-ați vândut în mod emoțional stocul la un punct scăzut sau ați cumpărat la înălțime. Poate că ați investit într-un interval de timp obișnuit, cum ar fi cu 401 (k), în loc să faceți acest lucru într-o sumă forfetară în prima zi a anului. Cu toate acestea, este ușor să pierdeți cele mai bune și mai proaste zile ale performanței unui fond chiar și într-o zi.

• Momentul distribuțiilor: Atunci când un fond face o plată a dividendelor sau a câștigurilor de capital, se bazează astfel pe proprietarii fondului la o anumită dată. Pe scurt, dacă nu vă aflați în fond la momentul potrivit, nu veți primi această plată. Acest lucru scade rentabilitatea dvs.
• Încărcături sau taxe de vânzare: Acestea nu sunt de obicei luate în considerare atunci când fondurile își calculează rentabilitatea. Cu toate acestea, ele vă influențează întoarcerea, deoarece diminuează imediat valoarea investiției dvs.
• Cum să utilizați randamentul dvs. pentru a gestiona portofoliul dvs. Acum ce ar trebui să faceți cu aceste informații? Când îmi evaluez portofoliul, folosesc întoarcerea reală și nu raportul returnat al fondului pentru a face comparații cu indexul corespunzător.

Urmați acești pași pentru propriul portofoliu:

Determinați randamentul:

investițiile dvs. vor determina modul în care vă dați seama acest număr. Eu folosesc Quicken, care îmi oferă rapoarte medii anuale întoarse. Cu toate acestea, în trecut, am folosit și funcția Excel și funcția XIRR. Uită-te la instrumentul de urmărire și vezi dacă este disponibilă o funcție de raportare. Dacă nu, deschideți Excel și utilizați funcția XIRR cu tranzacțiile din contul dvs.

1. Determinați ce să comparăți cu: De exemplu, cu un fond cu capac mic, este posibil să decideți să utilizați modelul Russell 1000.
2. Asigurați-vă că este vorba despre o comparație între mere și mere: Acum, comparați indexul și rentabilitatea și asigurați-vă că ați comparat calculul aceluiași retur. (Majoritatea fondurilor utilizează randamentul mediu anual, dar veți dori să citiți imprimarea fină pentru a confirma acest lucru). Dacă întoarcerea este mai mare - felicitări! Dacă este la par sau sub indicele, este timpul să sapi mai adânc în numere și fondul mutual pentru a decide dacă este încă investiția potrivită pentru dvs.
3. Răspunsul investiției: Nu luați doar fondul dvs. a raportat întoarcerea ca rentabilitate proprie. În schimb, acordați timp pentru a rula numerele de retur. Acest lucru vă ajută să luați decizii educate despre portofoliul dvs. și performanța acestuia.